Ein Update von unserem CEO

Liebe Investoren,

zunächst möchte ich mich bei unseren Investoren, Partnern und unserem Team für das Vertrauen bedanken, das Sie unserer Plattform im Laufe des schwierigen Jahres entgegengebracht haben. Dank Ihrer kontinuierlichen Unterstützung konnten wir dem Sturm trotzen und unseren Status als Marktführer bei immobilienbesicherten Krediten in Finnland und im Baltikum festigen.

Das schwierige makroökonomische Klima hat die Widerstandsfähigkeit und Anpassungsfähigkeit unserer Branche auf die Probe gestellt. Nur die Unternehmen haben überlebt, die sich sowohl als widerstandsfähig als auch flexibel erwiesen haben. Angesichts dieser schwierigen Bedingungen haben wir unsere Strategien überprüft und verbessert, um unsere Plattform und unser Portfolio zu stärken. Auch haben wir unseren Fokus geändert, um den anstehenden Aufgaben besser gerecht zu werden. Daher blicken wir mit großem Optimismus und Zuversicht in ein neues Jahr voller Crowdfunding-Möglichkeiten.

Im Folgenden werde ich die wichtigsten Herausforderungen des Jahres 2023 und die spannenden Aussichten für 2024 skizzieren, während wir unsere Mission fortsetzen, Immobilienfinanzierung und -investitionen für jeden und überall auf der Welt zugänglich zu machen. 

Höhepunkte 2023

• Wir finanzierten knapp 100 Mio. € an neuen Krediten, wobei 21 Mio. € bereits zurückgezahlt wurden und 78 Mio. € laufen derzeit fristgerecht. 
• Wir haben über 124 Mio. € an unsere Investoren zurückgezahlt und 15 Mio. € von Verzugskrediten eingeholt. 
• Investoren haben 16,5 Mio. € verdient, mit einer durchschnittlichen Rendite pro Investor von 8,98 %. 
• Wir konnten 8.974 neue Nutzer auf der Plattform begrüßen, womit sich die Gesamtzahl auf über 160.000 erhöht hat. 
• Die automatisierten Investitionen stiegen um 20 %. 

Weitere Einzelheiten finden Sie in unserem Rückblick auf 2023.

Erfolge 2023

Estateguru hat frühzeitig eine paneuropäische Crowdfunding-Lizenz erhalten, die es uns ermöglicht, in allen EU-Mitgliedstaaten gemäß der kürzlich eingeführten ECSPR-Vorschriften (European Crowdfunding Service Providers for Business Regulations) tätig zu werden. Dies hat unsere Reichweite und unseren Ruf gestärkt, was sich in einer globalen Investorengemeinschaft widerspiegelt, die inzwischen 160.000 Personen umfasst. Im Jahr 2023 durften wir 8.974 neue Investoren auf der Plattform begrüßen. 

Wir haben unsere Strategie von Wachstum auf nachhaltige Rentabilität umgestellt, was trotz eines geringeren Transaktionsvolumens zu höheren Einnahmen (8,4 Mio. € im Jahr 2023) geführt hat. Obwohl wir aufgrund größerer Investitionen (über 1 Mio. €) in die Krediteinholung mit einem leichten Defizit konfrontiert waren, führte unser überarbeiteter Ansatz zu einer profitablen zweiten Jahreshälfte und einer hohen Reinvestitionstätigkeit unserer Nutzer. Maßnahmen zur Stärkung der Plattform und des Portfolios, wie unsere verbesserte Kreditpolitik und die Einführung der Grundsätze von Moody’s Analytics, wurden mit äußerst positiver Wirkung umgesetzt.  

Trotz der Rekorde bei den Rückflüssen (14,4 Mio. € im Jahr 2023) bleibt es eine Herausforderung, die Zahl der Verzugsfälle zu reduzieren, insbesondere in Deutschland. Unser Fokus auf die Verbesserung der Nutzererfahrung und der Sicherheit, gepaart mit dem Engagement und der Expertise unseres Teams, treibt unseren Erfolg jedoch weiter voran.

2023 zusammengefasst:

• Wir waren einer der ersten Empfänger einer paneuropäischen Crowdfunding-Lizenz, haben unsere Reichweite auf über 160.000 globale Investoren ausgeweitet und 8.974 Investoren im Jahr 2023 aufgenommen.
• Unser strategischer Wechsel hin zu nachhaltigem, profitablem Wachstum hat trotz geringerer Transaktionsvolumina zu einem Anstieg der Einnahmen geführt (8,4 Mio. € im Jahr 2023).
• Aufgrund von Investitionen in die Einholung von Krediten haben wir das Jahr mit einem leichten Defizit abgeschlossen, aber sind zuversichtlich, dass diese Anstrengungen uns helfen werden, in Zukunft profitabel zu sein.
• Das Vertrauen der Investoren bleibt mit einer hohen Reinvestitionsrate sowie neuen und bestehenden institutionellen Partnerschaften stark.
• Wir haben unsere Kreditpolitik verbessert und die Grundsätze von Moody’s Analytics integriert, um unsere Kreditportfolioqualität zu verbessern. Ein erheblicher Teil der im letzten Jahr finanzierten 100 Mio. € läuft derzeit wie geplant.
• Wir stehen weiterhin vor der Herausforderung, die Zahl der Verzugsfälle zu reduzieren, insbesondere in Deutschland, aber sind entschlossen, Lösungen zu finden. Dazu haben wir zusätzliche Zeit eingeräumt und Ressourcen bereitgestellt, um diesen Prozess zu beschleunigen.
• Wir arbeiten kontinuierlich daran, die Nutzererfahrung und die Sicherheit auf unserer Plattform zu verbessern.

Herausforderungen bei der Reduzierung von Verzugsfällen angehen

Trotz eines Rekordbetrags von 14,6 Mio. €, der 2023 eingeholt wurde, bleibt es eine Herausforderung, die Zahl der Verzugsfälle unter 100 Mio. € zu senken. Die Zahl dieser Fälle in Deutschland ist aufgrund langwieriger Verkaufsprozesse und Gerichtsverfahren besonders hoch (die Einholung kann je nach Marktbedingungen bis zu 5 Jahre dauern), sodass die Abwicklung dieses problematischen Portfolioteils einen großen Einfluss auf die Gesamtverzugsquote haben wird. Um die Einholungen weiter zu beschleunigen, haben wir das Management ausgetauscht, Partnerschaften mit Rechtsexperten geschlossen und unser internes Rechtsteam verstärkt. 

Estland beendete das Jahr mit dem höchsten Kreditvolumen im Baltikum (16,7 Mio. € im Jahr 2023) und der niedrigsten Verzugsquote (10,3 %). Ein aktuelles estnisches Endover-Projekt wurde an einem einzigen Tag mit fast 1 Mio. € finanziert. Wir sind zuversichtlich, dass unsere äußerst wettbewerbsfähigen Konditionen, insbesondere im derzeitigen Hochzinsumfeld, weiterhin hochwertige Projekte und viele Investitionen anziehen werden. Außerdem durften wir 2023 den estnischen Projekteigentümer Everaus Kinnisvara auf der Plattform begrüßen, was einen weiteren großen Erfolg für das estnische Team darstellt.

Trotz eines Anstiegs der Verzugsfälle in Litauen von 19 % Anfang 2023 auf 37 % im Januar 2024 – in erster Linie aufgrund des Verzugs eines großen Konzernprojekts – deuten erhebliche Rückflüsse im vergangenen Jahr auf eine hohe Wahrscheinlichkeit hin, dass die Verzugsfälle in diesem Jahr auf unter 25 % sinken. Der erwartete Verlust liegt weiterhin nahe null.

In Lettland wurden 2023 geringere Kreditvolumina und vermehrte Verzugsfälle beobachtet. Unsere etablierten Prozesse und unser Verständnis der Markttrends führten jedoch zu stetigen Einholungen im Laufe des Jahres. Wir konzentrieren uns nun darauf, unseren Marktanteil zu erhöhen und mehr renommierte Kreditnehmer zu gewinnen.

In Finnland ist die jüngste Kreditrückzahlung in Höhe von 5 Mio. €, trotz einiger Herausforderungen bei größeren Krediten der Jahre 2020 und 2021 und eines trägen Marktes, ein Indikator für eine stetige Portfolioverbesserung. 

Pläne für 2024

• Wir sind gut aufgestellt, um die anhaltenden makroökonomischen Herausforderungen im Immobilien- und Investmentsektor zu meistern. Unsere Strategie besteht darin, unsere Position in den bestehenden Märkten zu stärken und die Chancen durch den Einsatz und die Entwicklung bestehender und neuer Produkte sowohl für Investoren als auch Kreditnehmer zu maximieren. 
• Ein Hauptaugenmerk liegt auf der Reduzierung von Verzugsfällen, insbesondere auf dem deutschen Markt, während wir unsere Investoren durch regelmäßige Meldungen informieren und einbinden. 
• Unser Ziel ist es, unser Kreditvolumen von 10 Mio. auf 20 Mio. € zu erhöhen und dabei die hohen Standards unserer verbesserten Kreditpolitik und die Integration von Moody’s Analytics in die Plattform beizubehalten. 
• Statt in neue Länder zu expandieren, wird sich unsere Strategie auf die Vertiefung unserer Marktdurchdringung in bestehenden Regionen konzentrieren. Wir glauben, dass unser innovatives Produktangebot ein erhebliches Potenzial zur Steigerung der Marktanteile bietet. 
• Wir sind bestrebt, die Qualitätsstandards für institutionelle Anleger aufrechtzuerhalten, um weniger Verzugsfälle und den rechtzeitigen Abschluss von Projekten zu gewährleisten. 
• Einführung einer neuen Investoren-Übersichtsseite für eine bessere Nutzererfahrung und Vorbereitung der Veröffentlichung einer Smartphone-App im 3. Quartal 2024 für einen bequemen Echtzeit-Zugang zu Investitionen.

Fazit

Wir haben einmal mehr bewiesen, dass wir in der Lage sind, uns an schwierige Bedingungen anzupassen und in Herausforderungen Chancen zu sehen. Wir gehen aus dem Jahr 2023 in einer stärkeren Position als je zuvor hervor. Durch die Konzentration auf unsere Kernmärkte, die Straffung unserer Abläufe und die Verfeinerung unserer Strategien und Prozesse haben wir unsere Position als Vorreiter und Marktführer in unserer Branche gefestigt.

Die weitere Senkung des Verzugsniveaus bleibt eine entscheidende Aufgabe für das Jahr 2024. Unser Fokus in dieser Hinsicht ist ungebrochen und ich bin stolz auf die bereits erzielten Fortschritten und zuversichtlich, dass sie fortgesetzt werden. Ich möchte noch einmal unseren Investoren, unseren Partnern und unserem Team für ihr anhaltendes Vertrauen in die Plattform danken und Ihnen allen abschließend ein glückliches Jahr 2024 wünschen.

Mit freundlichen Grüßen

Mihkel Stamm

CEO