Akciju kursa kritums un mājokļu kredītu procentu likmju pieaugums nebūt nav tas, ko mēs vēlamies piedzīvot, taču tā ir realitāte. Kā jau esmu rakstījis iepriekš, saskaņā ar finanšu teoriju procenti un akcijas ir negatīvi korelēti diskonta faktora dēļ, tāpēc šī ietekme bija pilnīgi paredzama.
Šis portfeļa pārskats pagaidām būs mans pēdējais, jo esmu nolēmis neturpināt darbu kā Estateguru vadītājs Somijā un šobrīd esmu aizņemts ar “ceļa bruģēšanu” manam pēctecim. Ja jūs interesē, kāpēc, tad iemesls ir vienkāršs: izaugsme, projekti un jaunas lietas mani aizrauj. Es jūtu, ka esmu devis visu, ko varēju dot kā uzņēmuma Somijas filiāles vadītājs. Esmu aizvedis Estateguru Somijā no punkta A līdz punktam B, un tagad ir pienācis laiks kādam ar citām kompetencēm aizvest uzņēmumu no punkta B līdz punktam C, kas absolūtā naudas izteiksmē ir vēl lielāks izaicinājums. Gribu skaidri pateikt vienu lietu: es mīlu Estateguru kā uzņēmumu, darba devēju un visvairāk es mīlu šo komandu. Pavisam vienkārši un cilvēcīgi, man ir pienācis laiks doties uz priekšu. Es turpināšu strādāt kā konsultants caur savu juridisko biroju un arī turpmāk palīdzēšu Estateguru, kā vien varu.
Atgriežoties pie šī ieraksta galvenās tēmas. Savā portfelī esmu izjutis akciju svārstīgumu, bet, kā jau iepriekš minēju, lielu daļu sava portfeļa es turu skaidrā naudā. Pēc kara sākuma es neko neesmu pārdevis. Es arī neko neesmu pircis. Tas ir tāpēc, ka jau kādu laiku esmu šaubījies par akciju tirgu, un es uzskatu, ka korekcijas kustība ir laba lieta. Turklāt man ir nozīmīgi ieguldījumi jaunuzņēmumos un Estateguru aizdevumos, un karš nav būtiski ietekmējis nevienu no tiem. Man šķiet, ka pašreizējā situācija tikai pierāda manas stratēģijas efektivitāti, proti, ka manā portfelī ir produkti, starp kuriem nav tiešas korelācijas. Kāpēc, jūs jautājat? Tāpēc, ka es vēlos pelnīt naudu neatkarīgi no tirgus situācijas. Turklāt, ja manā portfelī ir pienācīgs naudas daudzums, es varu arī uzturēt risku pienācīgā līmenī (portfeļa kopējais svārstīgums saglabājas zems, jo svārstās tikai neliela portfeļa daļa), un turklāt es varu papildināt savu portfeli brīžos, kad citi panikā.
Sāksim aktuālo portfeļa pārskatu:
Pēdējā publicētajā portfeļa pārskatā (to var atrast šeit) manā Estateguru portfelī bija 331 aizdevums, no kuriem 14 kavējās 4-15 dienas, 3 kavējās 16-30 dienas, 15 kavējās 31-60 dienas un 3 kavējās vairāk kā 60 dienas. Un pats svarīgākais: 11 aizdevumi bija kavēti, bet 2 aizdevumi bija daļēji atgūti. Tāpat tajā bija 209 atmaksāti aizdevumi.
Šobrīd, dažus mēnešus vēlāk, manā portfelī ir 358 aizdevumi, no kuriem 268 ir atmaksāti aizdevumi. 13 aizdevumi kavējas 4-15 dienas, 6 kavējas 16-30 dienas, 10 aizdevumi kavējas 31-60 dienas un 15 aizdevumi kavējas vairāk 60 dienas. Ir arī 14 aizdevumi, kas nav atmaksāti, un 3 daļēji atmaksāti aizdevumi. Tagad manā portfelī kopumā ir 44 kavēti aizdevumi, salīdzinot ar 35 aprīlī. Arī atmaksāto aizdevumu skaits ir palielinājies no 209 aizdevumiem aprīlī līdz 268 aizdevumiem augustā.
Portfeļa atveseļošanās ir daudzu apstākļu rezultāts. Pirmkārt, ar mūsu riska nodaļas palīdzību ir izdevies atrisināt vairākus saistību nepildīšanas gadījumus un atgūt kavētos aizdevumus. Piemēram, Somijā (tirgus, kuru acīmredzamu iemeslu dēļ es ļoti labi pazīstu) mums izdevās atrisināt ST Capital Oy lietu par 810 000 eiro, un mēs atguvām pamatsummu un procentus. Arī abi Somijas projekti Nordic Energy Homes tika pārdoti publiskā izsolē maija beigās (Tavitie) un jūnija sākumā (Mankkaa). Atgūtā summa bija aptuveni EUR 1,95 miljoni (Tavitie), un no tām mūsu ieguldītāji saņems atpakaļ pamatsummu un daļu procentu. Mankkaa gadījumā (pamatsumma 1,5 miljoni euro) mūsu ieguldītāji saņems atpakaļ visu pamatsummu plus procentus un soda procentus. Tātad viss pilnā apmērā. Interesants fakts, kas uzsver mūsu konservatīvismu vērtējumos: kad finansējām Mankkaa ar 1,5 M€, novērtējums bija 2,5 M€, mēs izmantojām zemāko novērtējumu, ko mums sniedza vairāki neatkarīgi vērtētāji, jo vēlējāmies būt pārliecināti par konservatīvu vērtējumu. Tiesu izpildītāja publiskajā izsolē zemes gabalu pārdeva par 3,55 miljoniem eiro (!). Un jā, tas ir zemes gabals Espoo, Somijā. Pieprasījums bija liels, un izsolē piedalījās 14 dažādi uzņēmumi. No Mankkaa projekta iegūtā nauda investoriem tika atmaksāta 2022. gada 15. augustā. Kopumā mūsu investoriem tas bija ļoti ienesīgs projekts. Arī par Tavitie projektu ir samaksāta pirkuma cena tiesu izpildītājam, un mēs gaidām atmaksu aptuveni 4 nedēļu laikā.
Aktualizētā peļņa ir labā līmenī un pārspēj inflāciju Somijā, kas ir lieliski.
Jūlijā (pēdējā pilnā mēnesī) mana portfeļa peļņa bija 314,64 euro. Esmu diezgan apmierināts, ka man ir stabila naudas plūsma aptuveni 400 € mēnesī. Dažreiz es mēdzu spēlēties ar salikto procentu kalkulatoriem tiešsaistē, lai redzētu, kā salikto procentu efekts palielinās ienākumus turpmākajos gados. Un jāatceras tikai viena lieta: šie kalkulatori parasti izmanto gada saliktos procentus. Estateguru aizdevumos pamatsumma un procenti atgriežas katru mēnesi, tāpēc efekts ir vēl straujāks.
Šeit jūs varat redzēt dažas ievērības cienīgas lietas: Es neizvēlos savus aizdevumus manuāli, bet ļauju “Auto Invest” ieguldīt manā vietā. Tāpēc Igaunijā man ir vislielākā ekspozīcija. Arī attīstīšanas aizdevumos ir lielāka daļa ieguldījumu nekā citos aizdevumu veidos. Manuprāt, tas ir tāpēc, ka tirgū gluži vienkārši ir vairāk attīšanas aizdevumu, un es neesmu liedzis Auto Invest funkcijai veikt ieguldījumus dažādos attīšanas projektu etapos.
Tagad ir pienācis laiks atvadīties! Vai, kā mēs Estateguru sakām: nav atvadu, ir tikai uz tikšanos!
Priecāšos, ja pievienosiet mani savam LinkedIn kontaktu lokam, lai turpinātu sekot līdzi aktualitātēm.
